<div dir="ltr">Yes, I agree with Kris. The tax credit is applied as a deduction to line 44 tax (on taxable income)  but the self-employment tax is then added on line 56.  But the same is true of all other deductions, exemptions, and credits too. <div>And it doesn't change the fact that if someone has no taxable income they won't get the credit. I'm self-employed and have happily used the RE credit. </div><div>I'm also certainly not qualified to give anyone tax advice, but I do love to do my taxes with pencil and paper every year so I can see exactly what the heck is going on instead of letting software do the crunching! Plus in NC there is no software/e-filing that can handle the state RE credit, it has to be on paper. </div><div><br><div>Cheers, </div></div><div>Rebekah</div>​</div>